豊かな生活に近づく、最もシンプルな投資
資産を維持するポートフォリオ
これからこれまでの資産で暮らす予定だといった人は、
大部分を株式に投資するのは価格変動が大きく、
どうしてもなじめないかもしれません。
もっと穏やかにいきたいといった場合は、
どうすればよいでしょうか。
株式が100%のポートフォリオは、
たとえS&P500という広く分散された商品を使うとしても、
とても積極的な投資と考えられます。
短期的なリスク（大きな苦痛を伴う株価の激しい変動）が高く、
その分、長期的な利回りは高くなります。
険しい道のりを乗りこなし、投資資金を追加して
長期的な視点で投資を考える人にとっては、最も望ましい投資対象です。
しかし、誰にとっても最適というとではありません。
もう少し心が落ち着く方が望ましい、
大きな変動リスクを取りたくないと思う人もいると思います。
年齢が高くなると、利回りが下がっても、少し平坦な道を進み、
夜はぐっすり眠りたいと思うようになるかもしれません。
100%株式に投資している状況から
ポートフォリオに株式以外の次のものも加えます。
•約75%は株式。すべてS&P500に。
投資の最も重要な部分であることは変わりません。
•約20%は債券に。債券はある程度の収入を生み、
株式の荒い動きを緩和してくれます。デフレヘッジの意味もあります。
•約5%は預金へ。地元の銀行に預けましょう。
これをあなたと好みに従って、構成を調整してください。
利回りが下がって資産の増え方が遅くなっても、
のんびりやりたいですか。
のんびりしたい人は債券を増やす
そんな人は債券の比率を増やしましょう。
変動してもかまわないので、どんどん増やしたいですか。
そんな人は株式にもっと投資しましょう。
資産配分について、さらに詳しくみていきましょう。
資産は配分を考える
人生は「バランス」と「選択」の連続です。
投資に関しては、あなたの特性と目標から
何を選択するかが浮かび上がってきます。
特性や目標は様々ですが、ひとつだけ変わらないものがあります。
それは「最も効率的な投資は、最もシンプルなもの」だということです。
複雑で手数料の高い投資は必要ありません。
そうしたものは、とにかく利益を生みません。
投資をあれこれいじくると、必ず悪い効果が出ます。
いくつか大切な選択を行ったら、あとは放っておくのが成功の秘訣です。
それが豊かな生活に近づく、最もシンプルな道なのです。
シンプルにすることを指針とし、人生を2つのステージに分け、
2種類のファンドで投資することが目指す道です。
•「資産を積み上げるステージ」と「資産を維持するステージ」
またはその混合形
•使う道具はインデックスファンドの株式と債券
まとめ
資産を積み上げるステージでは、あなたはまだ仕事をしていて、
追加投資する資金を稼いでいます。
このステージでは、株式に100%を投資することがお勧めで、
S&P500を活用します。
経済的に自立することが目標であれば、このステージでは、
高い利回りをある必要があります。
毎月、投資すれば、市場の荒い変動を抑えることができます。
あなたが仕事を辞めて、投資で得た利益で生活するようになると、
資産を維持するステージにはいります。
この時点では、ポートフォリオに債券を加えることをお勧めします。
仕事をしている頃に追加投資したことで変動を抑えたように、
債券を加えることで変動を和らげるのです。
現実の世界では、どちらのステージにあるのかを
区切ることは容易ではありません。
2つのステージと2つの道具を使い、あとはあなた自身の
バランスを見つけるだけです。
最適なバランスを見つけるには、別の2つの要素、
つまり、どれだけ努力をする気があるか、そして、
どれだけリスクに耐えられるかを考えることが必要です。
コツコツ投資して経済的自立を達成していきましょう。
ありがとうございました
引用参考文献:父が娘に伝える自由に生きるための30の投資の教え
著者:ジェイエルコリンズ
訳:小野一郎
